Оборотні кошти сильно обмежені в обсязі. Щоб досягти максимальної ефективності, необхідно ретельно продумувати стратегію їх використання. В іншому випадку можна навіть піти мінус. Ефективність визначається кількістю згенерованої прибутку або відношенням доходу до витрат. Як правило, для вимірювання беруться дані за 1 рік. На цей процес дуже сильно впливає оборотність товарів (рентабельність і кількість продажів).

Щоб правильно зрозуміти думку, необхідно привести приклад. Припустимо, є дві угоди. У одній сума продажів становить 100 тисяч доларів, рентабельність дорівнює 50%, а тривалість обороту становить два місяці. В іншої сума продажів така ж, рентабельність 25%, тривалість - один місяць. Ефективність використання цих двох угод буде однаковою.

Поняття фінансового циклу

Фінансовим циклом називають період, протягом якого кошти, включені в оборот фірми, повністю залучені і не можуть використовуватися довільним чином. Якщо говорити простіше, то фінансовий цикл - це проміжок часу, який проходить між оплатою авансу (кредиторською заборгованістю) постачальнику ресурсів і надходженням коштів від покупців за відвантажену продукцію.



Припустимо, ви займаєтеся продажем цифрових телевізорів. Фінансовим циклом у вас буде називатися період від покупки необхідних матеріалів для виробництва техніки до того моменту, поки торгові майданчики не виплатять вам гроші за реалізовану продукцію (або просто її не закупив, залежить від форми співпраці).

Відділ продажів використовує це поняття для визначення ефективності угоди. Фінансовий цикл є непоганим інструментом для спілкування з клієнтами, аналізу знижок і націнок, а також складання стратегічного плану компанії.

Використання фінансового циклу



Для початку необхідно визначити структуру. Які етапи потрібно пройти фінансів, перш ніж вони повернуться вам у вигляді прибутку. Наприклад, це можуть бути "відправка", "митне оформлення" або "складування". Тобто, вам потрібно розписати всі основні витрати.

Потім проаналізуйте ефективність кожного окремого пункту. Зокрема, зверніть увагу на час. Оскільки вивести оборотні кошти до завершення циклу не можна, вам доведеться оптимізувати роботу основних елементів структури.

Наприклад, у вас є 5 пунктів в циклі. Кожен з них займає по 3 дні і збільшує прибуток на 15%. Тобто кожні 15 днів ваш оборотний капітал збільшується на 15%. А тепер уявіть, що вам вдалося скоротити час кожного пункту на 1 день. Тепер ваша прибуток зростає кожні десять днів, а в масштабах фірми це дуже великі гроші.